Le 23 décembre 2022, G2 a lancé sa nouvelle catégorie Financement des revenus récurrents, qui relève de la catégorie parente Comptabilité & Finance. G2 a créé cette catégorie pour représenter une manière plus récente et évoluée pour les entreprises SaaS en forte croissance d'emprunter de l'argent sans perdre une part (capitaux propres ou propriété) de leur entreprise.

Maximiser la croissance tout en conservant la propriété de l'entreprise avec le logiciel de financement des revenus récurrents

Le logiciel de financement des revenus récurrents (RRF), parfois appelé financement programmatique, facilite les prêts à court terme, généralement d'un à deux ans, aux entreprises SaaS et e-commerce en forte croissance avec des revenus récurrents annuels (ARR). Une entreprise synchronisera généralement ses systèmes de banque, de comptabilité et de paiements avec le logiciel RRF, qui analyse les données, et fournit un montant de prêt et soit un taux d'intérêt, soit un pourcentage des frais d'abonnement futurs qui seront payés au prêteur. Les start-ups trouvent ces types de prêts attrayants car elles n'ont pas à céder des parts de leur propre entreprise, elles peuvent accéder à leurs fonds selon leurs besoins, et à mesure que l'entreprise se développe, le montant potentiel du prêt peut croître avec elle.

À quoi pourrait ressembler un tableau de bord typique de logiciel RRF

Source: capchase.com

Pour qu'une entreprise soit éligible à un prêt de revenus récurrents, elle doit généralement répondre à certains seuils de critères créés par le prêteur. Cela peut inclure un montant minimum de revenus récurrents mensuels et annuels, un taux de rétention de la clientèle supérieur à un certain pourcentage, et un minimum de croissance des revenus mois après mois ou année après année. Souvent, ces fonds sont utilisés pour des dépenses de croissance à court terme, telles que l'amélioration des produits et services, l'embauche de nouveaux employés, le marketing et le paiement anticipé des fournisseurs pour obtenir de plus grandes remises.

En quoi le RRF diffère-t-il du financement traditionnel ?

Typiquement, les fonds sont levés pour les jeunes entreprises en forte croissance en vendant une partie de l'entreprise (ou des capitaux propres – pensez à Shark Tank) à des investisseurs internes ou externes. D'une part, c'est bon pour le propriétaire car il peut lever de grandes sommes d'argent à réinvestir dans l'entreprise, mais d'autre part, il perd la propriété de sa propre entreprise, qui pourrait valoir beaucoup plus à l'avenir que ce que l'investisseur a initialement payé. Cependant, cette méthode de financement plus récente permet aux propriétaires d'emprunter de l'argent contre leurs revenus récurrents sans perdre une part de l'entreprise. Ils dépensent plus d'argent à l'avance (paiements d'abonnement mensuels futurs, taux d'intérêt ou autres frais), espérant que leur propriété non diluée de l'entreprise portera ses fruits.

Le financement des revenus récurrents ne doit pas être confondu avec le logiciel de gestion de capital-risque, qui aide les VC à gérer leurs investissements et leurs tableaux de capitalisation pour décomposer les pourcentages de propriété d'une entreprise, la dilution des capitaux propres et la valeur des capitaux propres à chaque tour d'investissement. De plus, en plus de la propriété dans une entreprise, les capital-risqueurs exigent souvent une supervision de l'entreprise en siégeant à son conseil d'administration, tandis que les prêts RRF ne contiennent pas de telles contraintes.

Le financement des revenus récurrents est mieux adapté aux entreprises par abonnement car elles ont tendance à fonctionner sur des taux fixes et peuvent croître au même rythme que les entreprises par abonnement. Elles peuvent croître avec une entreprise, mais uniquement en augmentant les limites de trading.

Pourquoi le logiciel de financement des revenus récurrents est-il important maintenant ?

Les entreprises SaaS sont un modèle commercial populaire pour de nombreuses industries car il peut être rentable tout en offrant aux entreprises plus d'agilité, de sécurité, de simplicité et d'accessibilité pour les utilisateurs. En raison de ces avantages, qui peuvent réduire les barrières à l'entrée pour les start-ups, les entreprises qui n'ont pas encore commencé à réaliser des bénéfices peuvent toujours accéder au capital pour la croissance.

Des études ont également montré que même avec l'inflation récente, la volatilité du marché et la possibilité d'une récession, les entreprises basées sur le SaaS sont plus résilientes que les entreprises du S&P 500. En fait, elles ont eu 9% de croissance des revenus en plus au premier semestre 2022, démontrant encore la stabilité du modèle commercial SaaS. À mesure que ces entreprises continuent de résister à la tempête économique et que de nouveaux entrants émergent, le logiciel RRF est une option de financement non dilutive facilement disponible pour permettre aux entreprises SaaS de croître rapidement. La catégorie Financement des revenus récurrents de G2 compte 16 produits (et en croissance) que vous pouvez consulter pour voir si votre start-up peut bénéficier de ce logiciel de prêt. Il est disponible pour les entreprises de toute taille ayant besoin de liquidités pour financer une croissance maximale tout en maintenant la propriété d'origine.

Édité par Shanti S Nair